【股市财富在线收评】近百股涨停！高盛重磅唱多，这个赛道集体拉升-财富在线

今天A股各大指数全线上涨，不过走势分化明显，沪指表现较弱，仅仅微涨0.07%，北证50指数小涨0.85%，深成指涨近2%，创业板和科创50指数均涨超2%，双创指数引领行情上涨。

全市场成交额19642亿元，较上日缩量868亿元，全市场超3100只个股上涨，近百股涨停。

图源：同花顺

盘面上，科技板块高开高走，其中元件、CPO、F5G概念、PCB、pet铜箔、玻璃基板、铜缆高速连接、存储芯片、通信设备、光纤、MLCC、液冷、培育钻石等AI算力赛道集体飙升、领涨两市，消费电子、AI应用、机器人、工业母机、汽车电子、固态电池等其他泛科技板块也同步助攻大涨。

消息面上，高盛最新报告大幅上修光模块出货预期：2026~2028年全球光模块市场TAM分别上调33%/81%/115%；与此同时，高盛还唱多AI存储长周期、给出韩国股市还有80%上行空间乐观判断，提振资金对AI产业链科技股信心。

除了大科技主线吸金回归外，近期持续上涨的农业和大消费板块也再度活跃，种植业与林业、转基因、粮食、玉米、大豆、猪肉、新型烟草、零售、预制菜、养殖业等概念涨幅居前。

跌幅方面，厨卫电器、煤炭开采加工、保险、银行、贵金属、证券、钢铁等传统周期板块逆势走弱。

8月CPI数据即将公布

据央广网报道，9月9日，国家统计局将公布8月CPI、PPI数据。

机构调研热情不改，科技板块备受关注

据证券日报，8月私募机构调研超6100次，半导体行业关注度居前。

此外，据证券时报网数据宝统计，近一周（8月29日—9月4日）机构调研个股有近800只，其中圣邦股份、风华高科、中微公司、华丰科技、源杰科技、华明装备等多只科技股超百家机构调研，科技板块依旧火热。

马斯克预警AI电力缺口，电网设备、算电协同迎投资机遇

9月1日，马斯克表示，AI行业的电力短缺并非远期风险，而是迫在眉睫的现实问题，‌预计2027年AI芯片领域将面临至少15吉瓦的电力缺口‌，这一缺口相当于约15座百万千瓦级大型核电站的总装机容量。

马斯克认为这一电力缺口来自增速的严重失衡：AI芯片的年产量增速约为‌40%至50%‌，但中国以外地区的电力供应年增速仅为‌10%至20%‌，马斯克表示“增长更快的事物最终会压倒增长较慢的事物”，电力将成为AI算力扩张的核心瓶颈。

电网设备赛道迎来增量替换与扩容双重机遇。

AI数据中心、算力集群对供电的稳定性、持续性、负荷承载能力要求远高于传统用电场景，单机柜功率密度大幅提升，且需要24小时不间断高负荷运行，对现有电网的输电、变电、配电设备提出了更高标准。

当前全球存量电网设备普遍适配传统工商业用电需求，无法满足AI算力的高负荷用电特性，未来将迎来大规模的设备升级、改造、扩容需求。同时，为适配算力园区集中用电特点，柔性输电、智能配电、储能配套、电力调度等细分设备需求持续提升，行业景气度有望持续上行。

SemiAnalysis预计，到2028年后，美国超过一半的新建AIDC将采用BTM（Behind-The-Meter，表后自备电源）模式供电。

图源：SemiAnalysis，国金证券研究所

算电协同模式成为行业破局关键，打开长期成长空间。

面对公共电网供电瓶颈，“算力+电力”一体化布局成为头部企业的最优解，SpaceX自建电厂配套算力集群的模式，也为全球AI产业发展提供了范本。算电协同通过实现算力资源与电力资源的精准匹配、一体化调度、绿电直供，既能解决算力企业的供电受限问题，提升算力产能利用率，又能优化电力资源配置，缓解电网负荷压力。

未来，算力园区配套专属电厂、绿电聚合直供、算电一体化调度平台等业态或将快速普及，成为AI产业配套基础设施建设的核心方向，相关产业链企业有望迎来中长期发展新机遇。

上述观点策略及分析结果仅供参考，不作为投资依据，据此操作风险自担；股市有风险，投资需谨慎。以上观点由投顾服务部提供，投资顾问：常建武（执业编号：A1050619080001）。